Digitalization and Development: Impacts on Fdi, Gender Inequality, and Economic Growth

Abstract

Aquesta tesi examina el paper transformador de la digitalització en els resultats del desenvolupament a l’Àfrica Subsahariana (SSA), Amèrica Llatina i el Carib (LAC) i el Pròxim Orient i el Nord d’Àfrica (MENA). Centrant-se en tres dimensions crítiques: la inversió estrangera directa (FDI), la desigualtat de gènere i el creixement econòmic, destaca com les tecnologies digitals actuen com a facilitadores del progrés i amplificadores de les desigualtats existents. L’estudi investiga el paper de la digitalització en l’atracció de FDI a SSA, destacant com les tecnologies mòbils i de banda ampla mitiguen les barreres infraestructurals i institucionals. Mitjançant l’anàlisi de panells dinàmics i el Mètode Generalitzat de Moments (GMM), els resultats mostren impactes positius significatius de la penetració mòbil en els fluxos de FDI, especialment a l’Àfrica Oriental i Occidental. No obstant això, persisteixen disparitats regionals que requereixen inversions digitals adaptades. La tesi també analitza la interacció entre digitalització, FDI i desigualtat de gènere a SSA, MENA i LAC. Els models d’efectes fixos mostren que les tecnologies digitals combinades amb FDI poden reduir les desigualtats de gènere i potenciar l’apoderament de les dones. Tanmateix, els impactes varien segons factors socioculturals i institucionals de cada regió. Finalment, l’estudi compara les contribucions de la penetració mòbil i de la banda ampla al creixement econòmic a SSA i LAC. Els resultats indiquen que les tecnologies mòbils impulsen la inclusió financera i l’accés als serveis a l’Àfrica, mentre que la banda ampla promou la productivitat i la innovació a LAC. Tot i això, els beneficis de la banda ampla segueixen sent desiguals, destacant la necessitat d’inversions complementàries en educació i alfabetització digital. Aquesta investigació ofereix perspectives clau per als responsables polítics, destacant la importància d’estratègies regionals específiques i inversions complementàries per maximitzar l’impacte de la digitalització. També identifica àrees per a futures investigacions, incloent-hi els efectes a llarg termini de la transformació digital i la seva interacció amb tecnologies emergents.

Esta tesis examina el papel transformador de la digitalización en los resultados del desarrollo en África Subsahariana (SSA), América Latina y el Caribe (LAC) y Oriente Medio y Norte de África (MENA). Centrándose en tres dimensiones críticas: inversión extranjera directa (FDI), desigualdad de género y crecimiento económico, destaca cómo las tecnologías digitales actúan como facilitadoras del progreso y amplificadoras de disparidades existentes. El estudio investiga el papel de la digitalización en la atracción de FDI a SSA, destacando cómo las tecnologías móviles y de banda ancha mitigan barreras infraestructurales e institucionales. Usando análisis de panel dinámico y el Método Generalizado de Momentos (GMM), los hallazgos muestran impactos positivos significativos de la penetración móvil en los flujos de FDI, especialmente en África Oriental y Occidental. Sin embargo, persisten disparidades regionales que requieren inversiones digitales adaptadas. La tesis también analiza la interacción entre digitalización, FDI y desigualdad de género en SSA, MENA y LAC. Los modelos de efectos fijos muestran que las tecnologías digitales combinadas con FDI pueden reducir las disparidades de género y potenciar el empoderamiento de las mujeres. Sin embargo, los impactos varían según factores socioculturales e institucionales de cada región. Finalmente, el estudio compara las contribuciones de la penetración móvil y de banda ancha al crecimiento económico en SSA y LAC. Los resultados indican que las tecnologías móviles impulsan la inclusión financiera y el acceso a servicios en África, mientras que la banda ancha promueve productividad e innovación en LAC. No obstante, los beneficios de la banda ancha siguen siendo desiguales, destacando la necesidad de inversiones complementarias en educación y alfabetización digital. Esta investigación proporciona perspectivas clave para los responsables políticos, destacando la importancia de estrategias regionales específicas e inversiones complementarias para maximizar el impacto de la digitalización. También identifica áreas para futuras investigaciones, incluyendo los efectos a largo plazo de la transformación digital y su interacción con tecnologías emergentes.

This thesis examines the transformative role of digitalization in shaping development outcomes in Sub-Saharan Africa (SSA), Latin America and the Caribbean (LAC), and the Middle East and North Africa (MENA). Focusing on three critical dimensions—Foreign Direct Investment (FDI), gender inequality, and economic growth—it highlights how digital technologies act as both enablers of progress and amplifiers of existing disparities. The study investigates the role of digitalization in attracting FDI to SSA, emphasizing how mobile and broadband technologies mitigate infrastructural and institutional barriers to investment. Using dynamic panel data analysis and System Generalized Method of Moments (GMM), the findings reveal significant positive impacts of mobile penetration on FDI inflows, particularly in Eastern and Western Africa. However, regional disparities persist, underscoring the need for tailored digital infrastructure investments. The thesis further explores the interplay between digitalization, FDI, and gender inequality across SSA, MENA, and LAC. Fixed Effects models demonstrate that digital technologies, coupled with FDI, have the potential to reduce gender disparities and enhance women’s empowerment. Nevertheless, the impacts vary by region, with socio-cultural and institutional factors shaping the degree of progress. Lastly, the study compares the contributions of mobile and broadband penetration to economic growth in SSA and LAC. Results indicate that mobile technologies drive financial inclusion and access to services in Africa, while broadband infrastructure supports productivity and innovation in LAC. However, the benefits of broadband remain uneven, highlighting the need for complementary investments in education and digital literacy. This research provides insights for policymakers, emphasizing the importance of region-specific strategies and complementary investments to maximize the developmental impact of digitalization. It also identifies areas for future exploration, including the long-term effects of digital transformation and its interplay with emerging technologies. By offering a nuanced understanding of digitalization’s role in fostering inclusive and sustainable development, this thesis contributes to the growing body of literature on digital technologies and global development.